近日，有傳言稱銀行存款利率要降低，還有人說是變相降息，這到底是怎么一回事?

原來，是存款利率的確定方式發(fā)生了變化。6月21日，市場利率定價自律機制優(yōu)化了存款利率自律上限的確定方式，將原由存款基準(zhǔn)利率一定倍數(shù)形成的存款利率自律上限，改為在存款基準(zhǔn)利率基礎(chǔ)上加上一定基點確定。

這段話看起來有點難懂，這里來簡單解釋一下——

2015年10月，人民銀行放開了對存款利率的行政性管制，金融機構(gòu)可在存款基準(zhǔn)利率基礎(chǔ)上，自主確定存款實際執(zhí)行利率。也就是說，每個銀行的存款利率定多少，銀行自己說了算，但是要以人民銀行的基準(zhǔn)利率為錨。

比如，目前人民銀行一年期定期存款基準(zhǔn)利率是1.50%，3年期定期存款基準(zhǔn)利率是2.75%。

過去，各家銀行確定自己的存款利率上限，都是基準(zhǔn)利率*倍數(shù)，比如基準(zhǔn)利率乘以1.3倍，也就是上浮30%。現(xiàn)在呢，改為基準(zhǔn)利率+基點。

有什么不同?

據(jù)悉，自律機制對不同類型的商業(yè)銀行設(shè)置了不同的最高加點上限，分為四大國有銀行和其他機構(gòu)兩檔。雖然目前每一檔可以加多少基點還沒有對外公布，但有未證實的消息稱，四大國有銀行活期、定期、大額存單利率較基準(zhǔn)利率加點不超10、50、60BP，其他銀行則為20、75、80BP。

這樣一來，銀行的利率的確會發(fā)生一些變化。目前來看，總體“有升有降”，存期越長下調(diào)幅度越大，一年期及以上的存款利率普遍下調(diào)，半年及以內(nèi)的短期利率則有所上升。

以工商銀行的整存整取利率為例，6月21日未變時，3萬元起存的3年期定存利率為3.85%，6月22日就變成了3.25%，下調(diào)了0.60個百分點。

而50元起存的6個月定存利率6月21日為1.755%，6月22日升為1.8%，微漲0.045個百分點。

大額存單方面，此前四大行會有最高利率3.987%的3年期品種，而現(xiàn)在3年期最高利率只有3.35%。此外，和定存一樣，期限為1個月和3個月的大額存單利率有所上浮，6個月及以上的大額存單利率普遍下調(diào)。

目前看來，調(diào)整后，四大行3年期定存利率最高3.25%，大額存單3年期利率最高3.35%。

為什么要這么做呢?官方的說法是——由于長期存款基準(zhǔn)利率較高，執(zhí)行利率也明顯偏高，扭曲了存款的期限結(jié)構(gòu)。特別是個別金融機構(gòu)利用長期存款利率較高的問題，通過多種不規(guī)范的所謂“創(chuàng)新”產(chǎn)品吸收長期存款。其他銀行為穩(wěn)定存款來源，被動抬高存款利率攬儲，推升整體負(fù)債成本，出現(xiàn)了存款市場由壞銀行定價的問題，不利于存款市場有序競爭。

也就是說，這個改變，是為了凈化市場環(huán)境，不要讓“高息攬儲”破壞了市場的有序競爭。從另一個角度而言，銀行攬儲的成本有望下降，那么銀行給實體貸款的利率就有了繼續(xù)下行的空間。

總的來看，這對于金融更好服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)是件好事，對于機構(gòu)和個人而言，一年以上的存款占比也較小，總體來看影響不大。(張楊)